Economie Conjoncture
Note de conjoncture - Septembre 2014
publié le 22/09/2014

 

Le climat des affaires en France s’est dégradé au mois d’août 2014 après la stabilisation enregistrée au cours du mois de juillet. L’industrie, la construction et les services sont touchés par cette dégradation. Selon l’enquête mensuelle d’activité réalisée par la Fédération auprès de ses principales professions, les commandes enregistrées au cours de ces deux mois sont relativement faibles. Le volume de l’activité réalisée s’est toutefois maintenu ; les carnets de commandes sont jugés par les entreprises proches de la normale malgré ce fléchissement de prises d’ordres. Le volume du carnet de commandes est compris entre un et trois mois d’activité selon les chefs d’entreprises mécaniciennes. Le niveau des stocks de produits finis diminue pour l’ensemble de la mécanique et est devenu inférieur à la moyenne de longue période du fait d’un dégonflement des stocks plus marqué pour la transformation des métaux que pour les biens d’équipement. Les charges des bureaux d’études et les effectifs devraient rester stables pour les trois familles d’équipement. Selon le baromètre des industries mécaniques, l’activité progresse autour de + 2 % sur un an.

Les exportations des industries mécaniques se stabilisent durant les sept premiers mois de 2014 (+ 0 %). Cette stabilisation masque toutefois des évolutions différentes. Les ventes à destination des pays membres de l’Union européenne ont progressé de + 2,3 % pour les sept premiers mois de 2014. A l’inverse, les expéditions vers les pays tiers enregistrent une diminution de - 2,8 %. La progression au sein de l’UE résulte d’une croissance des ventes vers les marchés allemand (+ 2,3 % pour les sept premiers mois de 2014), italien (+ 3,9 %), britannique (+ 6,6 %), espagnol (+ 4,2 %) et portugais (+ 6,5 %). A l’inverse, le recul des ventes vers les pays tiers est expliqué par la diminution des ventes, notamment vers la Russie (-11,5 %), le Maroc (- 10,2 %), la Tunisie (- 15,7 %), la Turquie (- 25,8 %) et le Brésil (- 21,6 %). L’ensemble de la demande étrangère devrait se maintenir au cours des prochains mois selon les entreprises mécaniciennes ; les exportations vers l’Union européenne et vers les pays tiers devraient croître légèrement à court terme.

L’activité liée au marché intérieur s’est aussi stabilisée aux mois de juillet et août 2014 selon l’enquête mensuelle de tendance FIM, malgré la dégradation du climat des affaires enregistrée dans l’industrie manufacturière au mois d’août. Dans le secteur des industries agroalimentaires, l’activité passée s’est repliée alors que les carnets de commandes globaux sont stables, les carnets étrangers étant en légère hausse. Les entreprises de ce secteur prévoient un maintien de leur activité à court terme. Dans les équipements électriques, électroniques et informatiques, l’activité a légèrement progressé. La demande globale et étrangère s’améliore bien que jugée encore faible par les industriels. L’activité s’est nettement améliorée dans la chimie et la pharmacie. Elle est jugée stable dans la métallurgie. La production se stabilise dans l’automobile après les fortes hausses enregistrées au cours des mois précédents. Dans le secteur des autres matériels de transport, notamment dans l’aéronautique et le ferroviaire, les carnets globaux sont jugés encore bien étoffés. Ainsi, la demande en provenance du marché intérieur adressée à la mécanique ne devrait pas se dégrader à court terme.                                                                                              

Secteur de la transformation :

Les facturations totales progressent depuis le début de l’année 2014 (+ 1,4 % en valeur au premier semestre 2014 par rapport à la même période de l’année précédente). La hausse des ventes atteint + 2 % pour le secteur de la sous-traitance. Les hausses les plus fortes sont enregistrées par la forge-estampage, la métallurgie des poudres (+ 5,8 %) et le décolletage (+ 5,5 %). Les facturations progressent de + 2,7 % pour la mécanique industrielle, et de + 2,4 % pour le traitement des métaux. La progression du chiffre d’affaires de la branche découpage emboutissage enregistrée au premier trimestre 2014 (+ 2,3 %) est effacée par un recul des ventes au deuxième trimestre (- 5,1 %). Le chiffre d’affaires se stabilise pour la construction métallique (+ 0,3 %). Le secteur des articles en métaux enregistre une progression des ventes de + 2,3 % durant la première partie de 2014 alors que le secteur de la chaudronnerie, la réparation d’ouvrages en métaux, les installations de structures métalliques et la tuyauterie enregistre une stabilisation (+ 0,1 % au premier semestre 2014). Selon les douanes françaises, les exportations des entreprises de la transformation sont en retrait durant les sept premiers mois de 2014 (- 1,5 % au global : soit une hausse de + 1,8 % vers les pays membres de l’Union européenne contre une baisse de – 6,2 % vers les pays tiers). Selon les entreprises mécaniciennes, la demande totale et étrangère se redresse et se rapproche d’une situation normale. Les stocks de produits finis diminuent et sont inférieurs à leur moyenne de longue période. Les opinions des industriels sur la production prévue se redressent ; les perspectives personnelles des industriels sont relativement favorables à court terme.

Secteur de l’équipement :

La croissance des facturations ralentit. La progression des ventes totales de l’ensemble du secteur, + 3 % en valeur au premier trimestre 2014, est ramenée à + 1,2 % au premier semestre 2014, une légère baisse étant enregistrée au deuxième trimestre (- 0,5 %). La hausse des facturations de composants est de + 4,1 % au premier semestre 2014 par rapport à la même période de l’année précédente. Toutes les catégories de composants ont progressé. Les livraisons de moteurs, de turbines et de transmissions hydrauliques augmentent de + 5,4 % au premier semestre 2014. La croissance des ventes est soutenue pour les roulements et les transmissions mécaniques (+ 8 %). A l’inverse, les pompes, les compresseurs et la robinetterie enregistrent un ralentissement de leur croissance. Dans le secteur des machines d’usage général, les ventes ont progressé de + 3,4 % au premier semestre 2014. A l’exception des équipements pour l’industrie chimique et des fours et bruleurs qui enregistrent une baisse de leur chiffre d’affaires, les ventes ont progressé pour les autres familles d’équipement. La croissance des livraisons d’équipements aérauliques et frigorifiques est de + 3,4 % pour la première partie de l’année 2014. Les ventes de matériels de levage et de manutention, de matériels d’emballage et de conditionnement, et de matériels de pesage sont aussi en progression. A l’inverse, les livraisons du secteur du machinisme agricole sont en baisse de 6,8 % au cours du premier semestre 2014. Le recul des ventes de machines-outils est de - 6,2 % au premier semestre 2014. Quant aux machines d’usages spécifiques, la baisse des facturations est de – 3,6 % pour les six premiers mois de 2014. Cette diminution touche les matériels de construction, les matériels pour papier carton, les matériels d’imprimerie, les machines d’assemblage, les moules et prototypes, et les matériels textiles. A l’inverse, les facturations augmentent pour les matériels alimentaires. Selon les douanes françaises, les exportations de l’ensemble du secteur de l’équipement sont en très légère progression au premier semestre 2014 (+ 0,7 %). L’activité des fabricants de biens d’équipement devrait se maintenir à court terme.

Secteur de la précision :

La croissance de l’activité du secteur se maintient. Le chiffre d’affaires du secteur progresse de + 3,7 % au premier semestre 2014. Les ventes augmentent pour tous les groupes d’équipement. La hausse la plus forte correspond au secteur de la lunetterie (+ 14,7 %). La demande adressée au secteur de la précision reste dynamique et les perspectives des constructeurs sont bien orientées. La production devrait encore augmenter à court terme.

Bien que l’augmentation de la production des industries mécaniques enregistre un léger ralentissement, la progression des ventes devrait se poursuivre à court terme.