Economie Conjoncture
Note de Conjoncture - Juillet 2013
publié le 25/07/2013

Le climat des affaires en France se redresse légèrement en juin selon l'INSEE mais la valeur de l'indicateur reste nettement en-dessous de sa moyenne de longue période. Cette situation masque des évolutions différentes : une légère amélioration dans l'industrie et dans le commerce de détail, une stabilisation dans les services et une dégradation dans le bâtiment.

Ce redressement relatif du climat se traduit par une atténuation de la baisse d'activité pour les industries mécaniques. Selon le baromètre FIM, le recul de l'activité productive devrait être limité à - 2,1 % au deuxième trimestre 2013 par rapport à la même période de l'année précédente (contre - 3,5 % au premier trimestre 2013). L'enquête mensuelle réalisée par la Fédération auprès de ses principales professions confirme cette tendance. Selon ce sondage, l'activité s'est stabilisée à la fois sur le marché intérieur mais aussi à l'exportation (variation entre ‑ 2 et + 2 %). Les stocks de biens d'équipement sont stables alors qu'ils s'allègent pour les produits de la transformation des métaux. Le volume du carnet de commandes varie entre un et trois mois, ce volume étant considéré comme normal par les industriels.

Selon les douanes françaises, les exportations ont progressé de 1,3 % en valeur en mai 2013 par rapport à mai 2012 (après + 3,7 % en avril 2013). Cette progression est la traduction de l'augmentation des commandes enregistrées à l'étranger depuis quelques mois. La hausse des exportations au mois de mai concerne la précision (+ 3,6 %), la transformation des métaux (+ 2,4 %) et l'équipement mécanique (+ 0,6 %). L'analyse par destination fait apparaître un recul des ventes sur les marchés de l'Union européenne, notamment vers l'Allemagne (- 4,2 %) et le Royaume-Uni (‑ 6,5 %), alors que les exportations vers les pays tiers ont progressé (Chine : + 18,8 %, Japon : + 17 %, Brésil : + 66,7 % et Etats-Unis : + 4,9 %). Parallèlement, les importations en produits mécaniques continuent de baisser (- 1,3 % en mai 2013 par rapport à la même période de l'année précédente) du fait de la faiblesse du volume du marché domestique. Ce recul global des importations au mois de mai touche l'équipement mécanique et la précision, les importations étant stables pour les produits de transformation des métaux (+ 0,5 % en mai 2013 par rapport à mai 2012).

 

Ce lent redressement de l'activité globale de la mécanique devrait se poursuivre à court terme. Les marchés européen, américain et asiatique devraient se stabiliser. En outre, les mécaniciens prévoient le maintien de leurs effectifs.                      

 

Secteur de la transformation :

Les facturations des constructeurs ont augmenté en avril 2013. Le recul des quatre premiers mois est ainsi limité à - 3,2 % par rapport à la même période de l'année précédente. La chaudronnerie, la réparation d'ouvrages en métaux, les installations de structures métalliques et la tuyauterie enregistrent une progression des facturations (+ 2,2 % pour les quatre premiers mois de 2013) alors que les ventes totales reculent pour les autres familles de produits : - 5,6 % pour la sous-traitance contre - 3,1 % pour les articles métalliques et - 5,7 % pour la construction métallique. Selon les douanes françaises, les exportations ont baissé de - 15,8 % pour la construction métallique au cours des cinq premiers mois de 2013 et de - 26,8 % pour la chaudronnerie, les exportations d'articles ménagers  étant stables (+ 0,3 %). Parallèlement, les importations ont diminué pour tous les groupes de matériels à l'exception des produits de la chaudronnerie qui enregistrent une légère hausse (+ 1,4 % sur les cinq premiers mois de 2013). La dégradation de la conjoncture du secteur de la construction et de l'automobile ainsi que la faiblesse de la consommation des ménages pèsent sur l'évolution de l'activité de la transformation des métaux. Le volume du carnet de commandes des mécaniciens reste faible même si les opinions défavorables s'atténuent. Les opinions sur l'activité prévue à court terme se stabilisent.

 

Secteur de l'équipement :

Les facturations ont progressé en avril 2013. Cette amélioration a concerné toutes les familles d'équipement. La baisse de l'activité de l'ensemble du secteur enregistrée depuis le début de l'année est ainsi limitée à - 2,1 % en valeur pour les quatre premiers mois de 2013 (contre - 4,1 % au premier trimestre 2013). Le cumul des facturations diminue pour toutes les branches à l'exception des composants (+ 0,6 % sur les quatre premiers mois de 2013) et du machinisme agricole (+ 5,7 % sur les quatre premiers mois de 2013). La baisse des facturations atteint - 10,4 % pour les machines-outils, - 7 % pour les machines d'usages spécifiques et - 2,8 % pour les machines d'usage général. D'après les statistiques douanières, toutes les familles d'équipement enregistrent une baisse des exportations sur les cinq premiers mois de 2013, à l'exception du machinisme agricole pour lequel les exportations se stabilisent (+ 0,1 %). Le recul des exportations de machines et équipements d'usage général est de - 2,3 % sur les cinq premiers mois de 2013 tandis que la diminution est significative pour les machines-outils (- 19,5 %) et les machines d'usages spécifiques (- 8,1 %). Quant aux importations, la baisse est de - 4,2 % pour l'ensemble des équipements sur les cinq premiers mois de 2013. Seul le machinisme agricole échappe à cette contraction (+ 12,2 % sur les cinq premiers mois de 2013), les importations des autres groupes d'équipement étant en diminution (- 5 % pour les machines et équipements d'usage général, - 10,9 % pour les machines-outils et - 9,4 % pour les machines d'usages spécifiques). Le recul du volume du marché intérieur s'explique par l'insuffisance des dépenses d'investissement productif en France (- 4 % en valeur en données brutes dans l'industrie manufacturière en 2013 selon l'enquête Investissement d'avril 2013 de l'INSEE) ainsi que par la dégradation de la conjoncture des secteurs clients, notamment l'automobile, le bâtiment et les travaux publics. Les opinions des mécaniciens sur leur activité future continuent de se redresser mais le volume du carnet de commandes reste encore faible.

 

Secteur de la précision :

La variation du cumul des ventes durant les quatre premiers mois de 2013 est devenue positive (+ 0,6 %) grâce à une nette augmentation des facturations en avril 2013. Toutes les familles de matériels progressent à l'exception des équipements de mesure et de contrôle. Selon les douanes françaises, les exportations du secteur ont crû de 3,6 % en avril 2013. Les perspectives à court terme des industriels sont favorables, l'amélioration de l'activité devant ainsi se poursuivre au cours des prochains mois.